郑裕彤家族拿到“救命钱” 成功再融资882亿港元。新世界发展顺利融到“救命钱”。6月30日,公司在港交所发布公告称,成功通过本公司、相关集团成员公司与有关银行债权人签订了新的再融资定期贷款融资协议,对部分现有境外无抵押金融债务进行了再融资,并协调了其他境外无抵押银行贷款以与新银行融资的条款保持一致。新银行融资及经统一银行融资共涵盖约882亿港元现有境外无抵押金融债务,有助于集团更好地管理其预期持续的业务及财务需求。新银行融资包括多笔不同期限的银行贷款,其中最早到期日为2028年6月30日。
这一消息距离该公司上次回应现有贷款再融资的传闻及猜测仅一周时间。当时,公司表示仍在与债权人就现有贷款的再融资进行积极磋商。在这两次回应期间,已有媒体报道了交易细节。据透露,新世界发展已从所有银行处获得书面承诺,批准其875亿港元的贷款再融资计划。正式完成该交易的下一步是贷款方签署贷款文件。如果未能在6月30日前获得100%的批准,交易可能会告吹,因为任何已抵押的资产将被释放,银行的承诺也将被取消。
新世界发展的再融资计划标志着经过数月的债务谈判后,公司得以从违约边缘被拉回。此前的5月30日和6月6日,公司两次发布公告,决定推迟四笔永续债券的利息,引发债券抛售及市场猜测。晨星分析师Jeff Zhang表示,永续债延迟派息不会引发违约,但长期而言,新世界面临的下行风险仍然存在。
新世界发展是香港老牌房地产开发商之一,业务涵盖住宅、商业和酒店等多个领域。然而,自2024年公司出现20年来首次亏损后,其实际偿债能力成为市场关注焦点。财报显示,报告期内,公司收入167.9亿港元,同比下降1.6%;核心经营溢利为44.16亿港元,股东应占亏损为66.33亿港元。管理层表示,未来将继续出售非核心资产以加快资金回笼,但仍需合适的价钱才会考虑出售。K11 Art Mall购物艺术馆即在出售列表上,有消息称,新世界希望以90亿港元的价格出售该项目。
这家由郑裕彤一手创立的地产企业过去数年以高杠杆扩张,背负着千亿债务,受行情拖累陷入流动性困境。截至2024年底,其借贷总额超过1510亿港元,净负债率为57.5%,尤其是短债超过320亿港元,而公司手上持有的现金只有218亿港元。为应对这次流动性危机,作为新世界集团主席的郑家纯坐镇后方,频频调兵遣将。今年4月,他将女儿郑志雯纳入新世界核心管理层,后者获委任为提名委员会成员,进一步提升其在家族企业的地位。外界分析认为,这预示其正式进入接班“考察期”。